Maîtriser la recherche sur les placements pour votre portefeuille autogéré

Pour réussir en matière de placement, il faut plus que de la chance. Il s’agit de prendre en main votre avenir financier. En tant qu’investisseur autonome, il est non seulement important de savoir comment effectuer des recherches sur les placements de votre portefeuille, mais aussi essentiel. Qu’il s’agisse de comprendre l’importance de la recherche approfondie ou de savoir où trouver de l’information fiable, cet article vous donnera les outils nécessaires pour prendre des décisions de placement éclairées et prendre en charge vos placements.

L’importance de la recherche dans les placements

Investir sans recherche, c’est comme naviguer sur un navire sans boussole. Pour les investisseurs autonomes, la recherche est essentielle pour découvrir des occasions et éviter les pièges. En prenant le temps d’analyser les placements potentiels, vous pouvez :

• Réduire le risque : des recherches approfondies aident à atténuer le risque de faire de mauvais choix de placement.
• Maximiser les rendements : l’identification de placements à fort potentiel peut se traduire par des gains financiers plus importants.
• Rester informé : des recherches continues vous tiennent au courant des tendances du marché et des nouvelles occasions.

Examinons les divers aspects de la recherche sur différents types de titres :

• Actions
• Fonds négociés en bourse (FNB)
• Fonds communs de placement
• CPG et obligations

Actions

En ce qui concerne les actions, il y a beaucoup de facteurs à prendre en considération. Comme des milliers de sociétés sont cotées en bourse en Amérique du Nord, comment pouvez-vous resserrer vos critères de recherche pour identifier les actions correspondant le mieux à vos objectifs? Voici les principaux éléments sur lesquels il faut se concentrer :

Les paramètres fondamentaux des sociétés

Il est important de comprendre la santé financière d’une société. Examinez ce qui suit :

• Revenus et bénéfices : examinez régulièrement les rapports trimestriels et annuels.
• Niveaux d’endettement : évaluez le ratio d’endettement de la société.
• Marges bénéficiaires : déterminez l’efficacité de l’exercice des activités d’une société.

Vous pouvez obtenir ces renseignements envous connectant à votre compte Qtrade Investissement direct^MDet en cliquant sur Cote et info sur le marché > Cote et Données (entrez le nom de la société ou son symbole) > cliquez sur l’onglet Les bases.

Position dans le secteur

La position d’une société dans son secteur peut donner un aperçu de son avantage concurrentiel. Pensez à ce qui suit :

• Part de marché : comment la société se compare-t-elle à ses concurrents?
• Potentiel de croissance : le secteur est-il en expansion et la société devrait-elle en profiter?
• Innovation : la société investit-elle dans de nouvelles technologies ou de nouveaux produits?

Cotes des analystes

Les cotes des analystes peuvent donner un aperçu du rendement des actions. Examinez ce qui suit :

• Cotes consensuelles : ces cotes globales de plusieurs analystes.
• Cours cibles : comparez le cours actuel aux prévisions des analystes.
• Tendances de confiance : vérifiez si les opinions des analystes deviennent plus positives ou négatives.

Pour en savoir plus sur nos outils de cotes des analystes

FNB

Les fonds négociés en bourse (FNB) sont populaires auprès des investisseurs autonomes. Il existe maintenant des centaines de FNB cotés en bourse au Canada, et ce nombre est beaucoup plus élevé aux États-Unis. Comment choisir ce qui vous convient? Voici ce dont il faut tenir compte :

Composition du fonds

Il est essentiel de comprendre ce qu’un FNB détient :

• Actifs sous-jacents : qu’il s’agisse d’actions, d’obligations ou de marchandises, il est bon de savoir dans quoi vous investissez.
• Principaux placements : les actions particulières ou autres actifs qui composent la majeure partie du fonds.
• Exposition sectorielle : déterminez dans quels secteurs le FNB est fortement investi.
• Diversification géographique : vérifiez si le FNB est présent à l’échelle mondiale ou seulement dans certaines régions.

Mesures de rendement

Évaluez le rendement passé d’un FNB :

• Rendements historiques : examinez le rendement du FNB sur différentes périodes.
• Ratios des frais : des ratios des frais inférieurs peuvent considérablement stimuler les rendements au fil du temps.
• Erreur de réplication : veillez à ce que le FNB suive étroitement son indice de référence.

Liquidité

La liquidité a une incidence sur votre capacité d’acheter ou de vendre des parts de FNB sans que cela ait une incidence sur leur prix. Évaluez ce qui suit :

• Volume des opérations : des volumes d’opérations élevés se traduisent généralement par une meilleure liquidité.
• Écart acheteur-vendeur : Les écarts étroits indiquent une liquidité plus élevée et des coûts de transaction plus faibles.

Centre complet de FNB de Qtrade

Qtrade offre un grand nombre d’outils et de ressources utiles pour vous aider à trouver et à évaluer des FNB, à commencer par le centre complet de FNB, qui vous permet de consulter des sommaires des FNB affichant des rendements supérieurs ou moindres ainsi que la plupart des FNB à gestion active inscrits sur les bourses canadiennes et américaines. Vous pouvez aussi cliquer sur les codes de FNB pour afficher les détails de chaque FNB.

Le centre de FNB vous permet également de filtrer votre recherche de FNB (« Écran
rapide ») selon le promoteur (l’émetteur), la catégorie d’actif, le type, les frais, les rendements, les dividendes et la capitalisation boursière.

Pour obtenir plus de détails sur un FNB en particulier, vous n’avez qu’à entrer son nom ou son symbole dans la barre de recherche au haut de la page du centre de FNB. Vous pourrez consulter le « profil » complet du FNB, notamment sa description, sa cote, ses rendements et ses principaux placements, et il y a également un lien vous permettant d’acheter ou de vendre des parts de ce FNB. Les autres onglets présentent des tableaux interactifs sur le rendement, des nouvelles et, surtout, un lien vers la recherche, où vous pouvez consulter le rapport détaillé du FNB.

Pour commencer, connectez-vous à votre compte Qtrade et cliquez sur Cotes et info sur le marché, puis sur FNB.

Fonds communs de placement

Les fonds communs de placement offrent une gestion professionnelle, mais nécessitent un examen plus approfondi. À l’heure actuelle, plus d’une centaine de sociétés proposent des fonds communs de placement au Canada et plus de 3 400 fonds communs de placement sont offerts à la vente. Comment choisir celui ou ceux qui vous conviennent? Les principaux facteurs comprennent :

Gestion du fonds

L’expertise de l’équipe de gestion peut faire le succès ou l’échec d’un fonds commun de placement :

• Antécédents du gestionnaire : examinez le rendement historique des gestionnaires.
• Stratégie de placement : comprenez l’approche et la philosophie de placement du fonds.
• Durée des mandats des gestionnaires : la durée plus longue du mandat est souvent corrélée à une meilleure stabilité du fonds.

Analyse du rendement

Évaluez les mesures de rendement du fonds :

• Rendement total : examinez les rendements annualisés sur des périodes de un, trois, cinq et dix ans.
• Rendements ajustés en fonction du risque : envisagez des mesures comme le ratio de Sharpe pour équilibrer le risque et le rendement.
• Comparaison des indices de référence : comparez le rendement du fonds à celui des indices de référence pertinents.

Frais et dépenses

À l’instar des FNB, les fonds communs de placement imputent un ratio des frais de gestion (RFG) pour couvrir les frais d’exploitation courants, les services-conseils, l’administration et la tenue de dossiers, et ces éléments différeront selon la complexité et la structure du fonds commun de placement.

Dans la plupart des cas, les fonds communs de placement sont offerts dans une série (ou une catégorie) et chacun a une structure de frais différente pour convenir à différents types d’investisseurs. Les clients de Qtrade Investissement direct peuvent acheter des fonds communs de placement de série F (ou de catégorie F). Cette catégorie affiche généralement le RFG le plus faible. N’oubliez pas non plus que les fonds communs de placement du marché monétaire ou les fonds de comptes d’épargne à intérêt élevé (CEIE) sur la plateforme Qtrade peuvent être négociés sans commission.

Outils de recherche sur les fonds communs de placement de Qtrade

Qtrade peut vous aider à trouver et à évaluer des fonds communs de placement, en commençant par la page complète de recherche sur les fonds communs de placement. Ce centre d’information contient de nombreux articles sur les finances personnelles, des points de vue des gestionnaires de fonds et des perspectives sur les fonds communs de placement ainsi que des listes des fonds les plus performants et les moins performants et des plus importants fonds communs de placement au Canada.

Sur la page de recherche de fonds communs de placement, vous trouverez également des liens rapides vers les outils de fonds communs de placement de Qtrade, notamment :

• Outil de tri des fonds communs
• Répertoire de fonds
• Les 10 premiers fonds classés par rendement sur 3 mois
• Indices de fonds
• Tableau des principaux gagnants et perdants

Ces outils vous permettent de cliquer sur les noms des différents fonds communs de placement pour obtenir des renseignements détaillés, que ce soit la valeur liquidative, les données sur le rendement, les mesures du risque, les placements ou la capitalisation boursière. Vous pouvez aussi examiner les pondérations sectorielles et régionales du fonds ainsi que sa cote de durabilité et les notes des analystes.

Pour commencer à explorer les fonds communs de placement, connectez-vous à votre compte Qtrade et rendez-vous à Recherche >Recherche de fonds communs de placement.

CPG etobligations

Les certificats de placement garanti (CPG) et les obligations ont gagné en popularité, en partie en raison de la volatilité des marchés et de la hausse des taux d’intérêt. Ils peuvent parfois être perçus comme une option de placement plus sûre, mais ils nécessitent aussi des recherches :

Taux d’intérêt et taux de rendement

Il est essentiel de comprendre le potentiel de revenu :

• Taux de coupon : il s’agit du taux d’intérêt payé par l’émetteur d’obligations.
• Rendement à l’échéance : calculez le rendement total prévu si l’obligation est détenue jusqu’à l’échéance.
• Contexte des taux d’intérêt : examinez l’incidence des taux d’intérêt actuels et projetés sur les prix des obligations.

Qualité du crédit

La qualité du crédit indique la capacité de remboursement de l’émetteur :

• Notes de crédit : vérifiez les notes d’agences comme Moody’s, S&P et Fitch.
• Santé financière de l’émetteur : examinez les états financiers et les antécédents de l’émetteur.
• Risque de défaut : les obligations mieux notées comportent généralement moins de risques de défaut.

Date d’échéance

Les dates d’échéance ont une incidence sur la stratégie de placement :

• Court terme etlong terme : les obligations à court terme sont moins sensibles aux fluctuations des taux d’intérêt. Les CPG à long terme peuvent profiter des intérêts composés.
• Stratégie d’échelonnement : répartissez les placements selon différentes échéances afin de gérer le risque et la liquidité.

Où trouver des nouvelles financières et des commentaires de Qtrade

En plus des outils que nous avons déjà mentionnés, Qtrade offre également des commentaires et des analyses sur les marchés pour vous aider à vous tenir au courant des tendances du marché.

Commentaire sur le marché de Qtrade

Accès aux séances d’information quotidiennes sur les marchés :

• Exposé matinal sur le Dow Jones : commencez la journée avec des renseignements clés sur les marchés.
• Commentaire financier du jour de Desjardins : obtenez des mises à jour quotidiennes sur les tendances du marché.

Analyses hebdomadaires et mensuelles :

• Pouls hebdomadaire des marchés : commentaires macroéconomiques et rendement de l’indice boursier.

• La revue de Qtrade : principales nouvelles mensuelles sur les marchés et 10 principaux achats et ventes sur la plateforme

Bulletin d’informationde Trading Central

Les investisseurs Qtrade peuvent également s’inscrire aux mises à jour sur les marchés par l’intermédiaire de Trading Central :

• Nouvelles du matin : perspectives quotidiennes des marchés, avec les nouvelles et les avis sur les bénéfices.
• Rapport quotidien sur les marchés : les points de vue directionnels des bureaux de recherche mondiaux de Trading Central, qui donnent des points de départ à vos propres recherches pour repérer les occasions qui vous conviennent.
• Bulletins sectoriels : obtenez des renseignements sur des segments de marché précis.

La recherche est la pierre angulaire des placements autogérés fructueux. En comprenant l’importance d’une recherche approfondie, en sachant ce qu’il faut rechercher et en tirant parti des outils et des renseignements disponibles, vous pouvez prendre des décisions éclairées qui améliorent votre portefeuille de placement.

N’oubliez pas que l’apprentissage continu et l’actualisation des connaissances sont essentiels pour naviguer dans le monde dynamique des placements. Prenez en main votre avenir financier dès aujourd’hui.